Аналитическая записка «Об инвестиционной и кредитной политике открытого акционерного общества «Российский сельскохозяйственный банк»

Выводы

1. Уровень централизованного управления со стороны государства недостаточен, что выражается в отсутствии утвержденной стратегии развития банка на период до 2010 года, проект которой одобрен правлением ОАО «Россельхозбанк» еще 9 апреля 2002 года (протокол №13). Вместе с тем, согласно Стратегии развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2008 года, принятой Правительством Российской Федерации и Банком России, ОАО «Россельхозбанк» создан исключительно в целях решения специальных задач государственной экономической политики для кредитования нефинансового сектора экономики в АПК, а также обеспечения возврата ранее выделенных бюджетных средств.

2. Распоряжение Президента Российской Федерации о необходимости законодательного определения статуса ОАО «Россельхозбанк» Правительством Российской Федерации не выполнено. Законодательный акт, согласно которому была бы реализована концепция создания национальной кредитно-финансовой системы по обслуживанию сельскохозяйственных товаропроизводителей, в том числе установление индивидуальных нормативов его деятельности с учетом специфики отрасли, не принят. Таким образом, при предоставлении ОАО «Россельхозбанк» ресурсных преференций в виде взносов в уставный капитал никаких других (налоговых, резервных, пруденциальных и др.) преференций не предоставлено.

3. Уровень регламентации деятельности ОАО «Россельхозбанк» по объемам и условиям кредитования сельскохозяйственных товаропроизводителей недостаточен. При предоставлении средств федерального бюджета в уставный капитал ОАО «Россельхозбанк» решений, определяющих со стороны государства использование указанных средств в рамках Федерального закона «Об акционерных обществах», принято не было. В этих условиях единственным нормативным документом, регламентирующим кредитную политику банка, является решение правления ОАО «Россельхозбанк» от 22 января 2004 года (протокол №3) о размещении 70% кредитного портфеля в АПК, а также о направлении на краткосрочное кредитование организаций АПК не менее 2/3 уставного капитала, на инвестиционное кредитование предприятий и организаций АПК (на срок более 2 лет) - не более 1/3 уставного капитала ОАО «Россельхозбанк». В результате того, что организации АПК не определены законодательно, указанные нормы не обеспечивают рациональную структуризацию кредитного портфеля, к тому же подобное решение не учитывает оборот капитала и потребности аграрного рынка. За проверяемый период ОАО «Россельхозбанк» предоставил 36,5 тыс. кредитов в 66 субъектах Российской Федерации объемом 66,7 млрд. рублей, в том числе предприятиям, организациям и хозяйствам АПК - 50 млрд. рублей (25,9 тыс. кредитов), что составляет 75% общего объема кредитного портфеля, из них сельхозтоваропроизводителям и крестьянским (фермерским) хозяйствам - 32,2 млрд. рублей (18,6 тыс. кредитов), или 48,3% общего объема кредитного портфеля. За период с 2002 года по 1 октября 2005 года кредитный портфель ОАО «Россельхозбанк» значительно вырос. По сравнению с 2002 годом объем предоставленных в 2004 году кредитных ресурсов увеличился на 11,5 млрд. рублей, или в 2,8 раза, и составил 17,8 млрд. рублей. За 9 месяцев 2005 года объем выданных кредитов ОАО «Россельхозбанк» увеличился на 10,5 млрд. рублей, или в 1,6 раза, к уровню 2004 года и составил 28,2 млрд. рублей. При росте кредитного портфеля с 2002 года в 3,3 раза кредитование предприятий и организаций АПК увеличилось в 3,4 раза, других отраслей - в 3 раза, организаций потребительского кредитования - в 4,7 раза. В то же время объем просроченной задолженности по кредитам вырос в 7,3 раза и на 1 октября 2005 года составил 444,1 млн. рублей.

4. Условия кредитования предприятий и организаций АПК регламентированы только на уровне банка. Процентная политика ОАО «Россельхозбанк» определяется кредитной политикой, утвержденной наблюдательным советом ОАО «Россельхозбанк». Темпы снижения процентных ставок по кредитам, предоставляемым ОАО «Россельхозбанк», ниже, чем темпы снижения ставки рефинансирования Банка России. Так, средневзвешенная процентная ставка по всем кредитам ОАО «Россельхозбанк» 2002 года снизилась на 8,03 процентного пункта и на 1 октября 2005 года составила 17,6%, в то время как ставка рефинансирования Банка России за соответствующий период уменьшилась на 12 процентных пунктов и составила 13 процентов.

5. Инвестиционная деятельность ОАО «Россельхозбанк» недостаточно эффективна. Среднегодовые вложения в сформированный банком портфель ценных бумаг увеличились с 550 млн. рублей в 2002 году до 1230 млн. рублей в 2004 году, или в 2,2 раза. Доходы ОАО «Россельхозбанк» от инвестиций в ценные бумаги за 2004 год снизились за указанный период на 6,9% и составили 204,9 млн. рублей. Инвестиции ОАО «Россельхозбанк» в уставные капиталы в ОАО «РБ-Лизинг» и ООО «Торговый дом «Агроторг» привели к убыткам ОАО «Россельхозбанк» в размере 500 тыс. рублей и к убыткам ООО «Торговый дом «Агроторг» в размере 515 тыс. рублей. Средства в размере 150 тыс. рублей, направленные ОАО «Россельхозбанк» на приобретение акций ОАО «Сибмашхолдинг», в течение 18 месяцев не приносили дохода, так как данная организация фактически не функционировала. Кроме того, в 20042005 годах ОАО «Россельхозбанк» по решению наблюдательного совета перечислило 29,6 млн. рублей в негосударственный пенсионный фонд «АПК-фонд», что уменьшило прибыль банка. В период 2002-2004 годов темпы роста административно-хозяйственных расходов и расходов на содержание аппарата управления более чем в 5 раз опережали темпы роста инвестиций в основные фонды и затраты, связанные с их обслуживанием, что привело к уменьшению общего количества ежегодно открываемых филиалов и допофисов в 2003-2004 годах по сравнению с 2002 годом.

6. Экономическая эффективность ОАО «Россельхозбанк» за 2002-2004 годы снизилась. Чистая прибыль банка уменьшилась на 125,8 млн. рублей, или почти вдвое, - с 263,6 млн. рублей до 137, 8 млн. рублей. Темпы роста его расходов превысили рост доходов, рентабельность собственного капитала снизилась в 2,5 раза, с 8,3% до 3,3%. Размер выплаченных государству дивидендов сократился, если в 2002 году дивиденды составили 42,6 млн. рублей, то в 2003 году - 10,7 млн. рублей, в 2004 году - 14,6 млн. рублей. Объем налогов, уплаченных по итогам работы, уменьшился с 72,6 млн. рублей за 2002 год до 19,5 млн. рублей за 2004 год.

7. Механизм поддержки сельхозтоваропроизводителей и других организаций АПК через кредитование на приобретение векселей ОАО «Россельхозбанк», позволяющий банку расширить ресурсную базу, в полной мере не сформирован. Несмотря на значительные объемы данного вида кредитования (всего за рассматриваемый период было выделено 1801 млн. рублей), векселя ОАО «Россельхозбанк» не стали масштабным инструментом платежа сельхозтоваропроизводителей за горюче-смазочные материалы, средства химизации, удобрения и другие оборотные активы. Соглашения с производителями указанных оборотных средств ОАО «Россельхозбанк» не подписаны, что сдерживает развитие вексельной формы платежа. Система установления ставок по векселям при их досрочном учете в ОАО «Россельхозбанк» отсутствует, что допускает возможность досрочного учета векселя с минимальным дисконтом.

8. Отдельными филиалами ОАО «Россельхозбанк» в 2004 году и за 9 месяцев 2005 года не соблюдены условия, предусматривающие размещение средств в объеме не менее 70% общего ссудного портфеля в АПК. На 1 января 2005 года доля предприятий и организаций АПК в кредитном портфеле в 34 филиалах из 66 филиалов банка была ниже установленного уровня в 70%, т. е. не выполнено основное направление кредитной политики банка, при этом в 16 филиалах - ниже 50%, а по головному офису 43,6%; за 9 месяцев 2005 года в 28 филиалах ниже уровня 70%, в том числе в 14 филиалах - ниже 50%, а по головному офису - 48 процентов.

9. Региональными филиалами ОАО «Россельхозбанк» не соблюдались лимиты по видам кредитования, установленные в соответствии с Положением о лимитах. Казначейством ОАО «Россельхозбанк» за период с мая 2001 года по сентябрь 2005 года выявлено 277 нарушений региональными филиалами банка лимитов и условий проведения кредитных операций. Наиболее частыми нарушениями являлись: превышение сроков выдачи кредита; превышение лимитов выпуска векселей; превышение общего кредитного риска; превышение лимита открытой валютной позиции.

10. Региональными филиалами в отдельных случаях занижалась стоимость залогового имущества. Кроме того, отдельные кредитные дела не содержали необходимую информацию и полного анализа финансового состояния предприятий-заемщиков. В связи с этим имели место случаи выдачи кредитов финансово-неустойчивым организациям или организациям с неудовлетворительной структурой баланса.

11. С начала деятельности ОАО «Россельхозбанк» произведено списание нереальной к взысканию ссудной задолженности в объеме 10,45 млн. рублей. Допускались факты пролонгации сроков возврата кредитов при неисполнении текущих обязательств и ухудшении финансового состояния заемщиков. При пролонгации кредитов филиалами нарушались требования нормативных актов ОАО «Россельхозбанк», что приводило к росту просроченной задолженности. На 1 января 2005 года было пролонгировано кредитов на сумму 1123 млн. рублей, из них со сроками погашения до конца марта 2005 года - 508 млн. рублей.